Mindestsparrate: der kleinste mögliche Sparbetrag

Welche Mindestbeträge gelten

Die Untergrenzen liegen je nach Anbieter zwischen einem und mehreren Dutzend Euro. Möglich sind solche Beträge nur, weil Anteile in Bruchteilen gebucht werden können — sonst wäre die Untergrenze der Anteilspreis selbst, bei manchen Fonds ein dreistelliger Betrag. Die technische Grundlage steht unter Bruchstück.

Zu unterscheiden sind drei Grenzen, die im Alltag vermischt werden:

• Mindestrate je Ausführung. Der kleinste Betrag pro Termin. Das ist die Zahl, die üblicherweise beworben wird.
• Mindestbetrag für Einmalkäufe. Beim manuellen Kauf über die Börse gilt oft eine höhere Grenze, weil dort Ordergebühren anfallen.
• Stückelung. Manche Anbieter verlangen glatte Beträge, etwa Vielfache von zehn Euro.

Eine vierte, unausgesprochene Grenze ergibt sich aus den Kosten: Wird je Ausführung eine feste Gebühr fällig, ist eine sehr kleine Rate rechnerisch teuer. Bei 1,50 € Gebühr auf eine Rate von 25 € gehen sechs Prozent für die Ausführung weg — bei 250 € sind es 0,6 Prozent. Die Mindestrate ist damit selten die sinnvolle Rate.

Ob ein Fonds überhaupt im Sparplan verfügbar ist, entscheidet daneben die Sparplanfähigkeit.

Kleine Raten an einem Beispiel

Ein Modellbeispiel mit gesetzten Werten:

• Sparrate: 479 € pro Monat
• Laufzeit: 12 Jahre
• Renditeannahme: 4,3 % pro Jahr
• Zielbetrag: 492.000 €

Interessanter als die Zielrate ist der Vergleich am unteren Ende. Bei derselben Annahme über zwölf Jahre:

Die erste Zeile zeigt, warum kleine Raten trotzdem sinnvoll sein können: Der Betrag ist gering, das Verhältnis aber dasselbe wie oben. Wer mit 25 € anfängt, verliert nichts außer Zeit — und gewinnt die Gewöhnung an einen laufenden Plan.

Die dritte Zeile zeigt zugleich die Grenze der Rate als Stellschraube: Für das Ziel von 492.000 € reichen zwölf Jahre bei dieser Rate nicht. Kleine Beträge sind ein guter Anfang und ersetzen keine ausreichende Laufzeit. Den praktischen Fall behandelt Kleine Sparrate im Studium.

Modellrechnung, keine Prognose. Die Werte sind gesetzt, nicht erwartet.

Keine Anlageberatung. Keine Steuerberatung. Mindestbeträge legt der jeweilige Broker fest und kann sie ändern.